Оборотоспособность банковских сертификатов в современной России: последствия модернизации правового регулирования. Статьи по предмету Банковское право

Наша компания оказывает помощь по написанию статей по предмету Банковское право. Используем только актуальное законодательство, проекты федеральных законов, новейшую научную литературу и судебную практику. Предлагаем вам воспользоваться нашими услугами. На все выполняемые работы даются гарантии

ЗАКАЗАТЬ

Вернуться к списку статей по юриспруденции

ОБОРОТОСПОСОБНОСТЬ БАНКОВСКИХ СЕРТИФИКАТОВ В СОВРЕМЕННОЙ РОССИИ: ПОСЛЕДСТВИЯ МОДЕРНИЗАЦИИ ПРАВОВОГО РЕГУЛИРОВАНИЯ

А.И. ГОНЧАРОВ, А.О. ИНШАКОВА

В цикле наших статей о ценных бумагах мы обратили внимание сначала на долевые ценные бумаги, инвестиционные вложения в которые влекут за собой формирование вещно-правовой связи инвестора с организацией, получающей такие вложения <1>. Далее мы сосредоточились на так называемых долговых ценных бумагах, они вполне оборотоспособны и представляют предпринимательский интерес как для коллективного, так и для индивидуального инвестора <2>. В данной работе мы рассмотрим относящийся также к долговым ценным бумагам банковский сертификат.
--------------------------------
<1> Гончаров А.И. Акция как бездокументарная ценная бумага // Вестник ВолГУ. Сер. 5 "Юриспруденция". 2014. N 2(23); Гончаров А.И. Инвестиционный пай как удостоверение права на собственную долю имущества в фонде // Вестник ВолГУ. Сер. 5 "Юриспруденция". 2014. N 3(24); Гончаров А.И. Ипотечный сертификат участия как инструмент правового обеспечения жилищного строительства (часть I) // Вестник ВолГУ. Сер. 5 "Юриспруденция". 2014. N 4(25); Гончаров. А.И. Ипотечный сертификат участия как инструмент правового обеспечения жилищного строительства (часть II) // Вестник ВолГУ. Сер. 5 "Юриспруденция". 2015. N 1(26).
<2> Гончаров А.И. Облигация в инструментарии коллективного инвестирования (часть I) // Вестник ВолГУ. Сер. 5 "Юриспруденция". 2015. N 3(28); Гончаров А.И. Облигация в инструментарии коллективного инвестирования (часть II) // Вестник ВолГУ. Сер. 5 "Юриспруденция". 2015. N 4(29); Гончаров А.И. Удостоверение прав залогодержателя по обеспеченному ипотекой денежному обязательству и по договору об ипотеке // Вестник ВолГУ. Сер. 5 "Юриспруденция". 2016. N 1(30).

Бережливые и финансово состоятельные лица довольно часто помещают свои деньги в банковские вклады. Это позволяет, во-первых, хранить денежные средства в надежном учреждении, во-вторых, получать приращение вложенного капитала в виде процента. Такими кредиторами-вкладчиками могут быть как граждане, так и юридические лица. Впервые около 60 лет назад американский "Фест Нэшнл сити бэнк" реализовал блестящую идею превращения банковского вклада в ценную бумагу. Ее называют сертификатом (certificat - от лат. certum - верно + faceve - делать). С одной стороны, деньги вложены в банк, они прирастают согласно заранее установленному проценту, в то же время у кредитора постоянно имеется при себе юридический заменитель этих вложенных денег. Например, 1 млн. евро, помещенный в банковский вклад на два года под 6% годовых, заменяет один небольшой лист бумаги, как правило, формата А5 - сертификат, оформленный надлежащим образом. Вкладчик имеет возможность использовать данную ценную бумагу в экономическом обороте. В частности, если ему неожиданно понадобятся деньги, чтобы не потерять установленный банком процент и до срока окончания вклада деньги из банка не забирать, владелец сертификата может получить кредит под залог этой ценной бумаги. Сертификат будет находиться в залоге, но процент на сумму сертификата все равно будет начисляться.
В коммерческом банке вклад, который помещает юридическое лицо, обычно называется депозитом. Поэтому ценная бумага, оформляемая на вклад юридического лица, - депозитный сертификат. Если вкладчиком является гражданин, ему оформляется сберегательный сертификат.
В настоящее время в нашей стране распространены два вида банковских сертификатов: сберегательные - для физических лиц, депозитные - для организаций. Центральный банк Российской Федерации в 1992 г. утвердил Положение "О сберегательных и депозитных сертификатах кредитных организаций", все отечественные коммерческие банки строго соблюдают эти правила при выпуске и оформлении названных ценных бумаг <3>.
--------------------------------
<3> Письмо Банка России от 10 февраля 1992 г. N 14-3-20 "Положение "О сберегательных и депозитных сертификатах кредитных организаций" // Деньги и кредит. 1992. N 4.

Сберегательный (так же как и депозитный) сертификат - это ценная бумага, которая удостоверяет сумму вклада, внесенного в кредитную организацию, и права вкладчика (владельца сертификата). Во-первых, на получение по истечении установленного срока суммы вклада и, во-вторых, определенных в сертификате процентов в банке, который выдал сертификат. Или на получение указанных сумм в любом филиале этого банка.
Сертификаты могут выпускаться банками и в разовом порядке, и сериями. Сертификаты могут быть именными или на предъявителя. Банковский сертификат по официальным правилам не может служить расчетным или платежным средством за проданные товары или оказанные услуги.
Денежные расчеты при купле-продаже депозитных сертификатов, при выплате банками сумм по ним осуществляются в безналичном порядке, а при покупке-продаже сберегательных сертификатов - как в безналичном порядке, так и наличными деньгами.
В нашей стране банковские сертификаты выпускаются только в рублях, выпуск сертификатов в иностранной валюте не допускается. В соответствии с действующим законодательством Российской Федерации и нормативными актами Банка России владельцами сертификатов могут быть российские граждане и организации (резиденты), могут быть иностранные юридические и физические лица (нерезиденты). При этом иностранцы обязаны оплачивать приобретаемые сертификаты только с рублевых счетов, открытых в уполномоченных Банком России банках.
Сертификат обязательно имеет определенный срок вклада и порядок начисления процента. Процентная ставка по сертификатам устанавливается, как правило, Правлением коммерческого банка. Процент по первоначально установленной при выдаче сертификата ставке, причитающийся владельцу, когда владелец сертификата получает право востребования вклада или депозита по данному сертификату, выплачивается банком независимо от времени его покупки этим последним владельцем.
В случае досрочного предъявления сберегательного (также и депозитного) сертификата к оплате банком выплачиваются сумма вклада и проценты, какие выплачиваются по вкладам до востребования, если условиями сертификата не установлен какой-то иной размер процентов.
Если срок получения вклада (депозита) по сертификату наступил, но владельцем не был предъявлен, банк несет обязательство оплатить означенные в сертификате суммы вклада и процентов по первому требованию его владельца. Однако за период с даты установленного окончания срока вклада по сертификату до даты фактического предъявления сертификата к оплате никакие проценты не выплачиваются.
Банк не имеет права в одностороннем порядке изменять (уменьшать или увеличивать) обусловленную в сертификате ставку процента, которая установлена при выдаче сертификата. Процент по сертификатам начисляется на остаток основного долга, который учитывается на соответствующем лицевом счете, не реже одного раза в месяц и не позднее последнего рабочего дня этого месяца. Выплата процентов по сертификату осуществляется банком одновременно с погашением сертификата при его предъявлении.
На бланке сертификата должны содержаться обязательные реквизиты. Если в тексте бланка сертификата отсутствует хотя бы один из обязательных реквизитов, такое обстоятельство влечет недействительность этого сертификата. Банк, выпускающий сертификат, может включить в него иные дополнительные условия и реквизиты, которые не противоречат законодательству Российской Федерации, Положению Банка России "О сберегательных и депозитных сертификатах кредитных организаций" и содержанию обязательных реквизитов.
Именной сберегательный (депозитный) сертификат должен иметь место для оформления уступки требования (цессии), может иметь дополнительные листы - приложения к именному сертификату, на которых оформляются эти уступки (цессии). Дополнительные листы (приложения), являющиеся неотъемлемой частью сертификата, должны быть пронумерованы. У кредитора, вложившего в банк деньги, возникает требование на выплату этих денег с процентами через определенный срок. Банк имеет долг перед кредитором на сумму вклада и обещанного процента. Свое требование кредитор может уступить (продать, подарить, передать) другому лицу, это лицо - новый кредитор - заменит предыдущего кредитора в данном имущественном отношении. На сертификате должно быть обязательно зафиксировано имя нового кредитора, чтобы банк по наступлении срока смог произвести ему выплату. Если таких уступок будет много и на бланке сертификата не хватит места, тогда используются дополнительные листы. Традиционно сделка уступки требования называется цессией. Банковские депозитные сертификаты для юридических лиц могут быть только именными.
Бланк сертификата должен содержать все основные условия выпуска, оплаты, условий и порядка уступки требования, порядка восстановления прав по сертификату при его утрате.
Как отмечено выше, права кредитора, удостоверенные именным сертификатом, передаются в порядке, установленном для уступки требований (цессии). Уступка требования по именному сертификату оформляется на оборотной стороне такого сертификата или на дополнительных листах (приложениях) к нему. На бланке сертификата либо на дополнительных листах непрерывность уступок требования должна соблюдаться обязательно.
Уступка требования по сертификату может быть совершена только в течение срока обращения сертификата. Уступка требования (цессия) является двусторонним соглашением - лица, уступающего свои права (цедента), и лица, приобретающего эти права (цессионария). Соглашение об уступке требования по депозитному сертификату подписывается с каждой стороны двумя лицами, уполномоченными соответствующим юридическим лицом на совершение таких сделок, и скрепляется печатью этой организации. Каждый договор об уступке нумеруется цедентом. Договор об уступке требования по именному сберегательному сертификату подписывается обеими сторонами такого соглашения - оба гражданина его подписывают лично.
Для передачи другому лицу прав, удостоверенных сертификатом на предъявителя, достаточно вручения сертификата этому лицу. В этой связи следует уточнить, что в реальной финансово-экономической практике предъявительскими сертификатами граждане довольно активно рассчитываются. Поскольку один сертификат может заменять большие объемы (пачки) наличных денег, сертификаты очень легко прятать и перевозить.
При наступлении даты востребования вклада по сберегательному сертификату или депозита по депозитному сертификату банк осуществляет платеж против предъявления сертификата и заявления владельца с указанием счета, на который должны быть зачислены средства.
На предъявленном именном сертификате банк обязательно проверяет непрерывность ряда уступок требования (непрерывность цессий), а также соответствие наименования, печати и подписей уполномоченных лиц владельца в данном именном сертификате этим же реквизитам в заявлении на зачисление средств на банковский счет.
Если лица, поставившие подписи на депозитном сертификате, отсутствуют, заявление от организации на зачисление средств на банковский счет может быть подписано другими уполномоченными лицами и должно сопровождаться соответствующей доверенностью.
Банк получает право размещать сберегательные (депозитные) сертификаты только после регистрации условий выпуска и обращения сертификатов. Эти условия выпуска и обращения сертификатов регистрируются в территориальном учреждении Банка России и вносятся в Реестр условий выпуска и обращения сберегательных и депозитных сертификатов кредитных организаций в Департаменте контроля за деятельностью кредитных организаций на финансовых рынках Банка России.
Банк может получить отказ в регистрации условий выпуска и обращения его сертификатов по основаниям, перечень которых исчерпывающий и содержится в Положении.
Условия выпуска и обращения сертификатов, зарегистрированные в установленном порядке, могут быть аннулированы. Их государственная регистрация аннулируется Банком России и его территориальными учреждениями в случаях, перечень которых тоже исчерпывающий.
Банковский сертификат - это особый вид вклада, соединяющий в себе свойства вклада и ценной бумаги. Он имеет неизменяемую на весь срок процентную ставку, которая устанавливается при выдаче ценной бумаги. Выплата процентов осуществляется по истечении срока вклада одновременно с погашением сертификата при его предъявлении. При досрочном предъявлении сертификата банк выплатит процент, установленный по вкладу до востребования.
Банковский сертификат можно завещать, подарить или передать другому человеку. Сберегательный сертификат на предъявителя передается другому лицу простым вручением. Данная ценная бумага может использоваться при получении кредита в качестве залогового обеспечения. В таком случае сберегательные (депозитные) сертификаты передаются на хранение в банк, в котором получен кредит.
Следует уточнить, что если срок получения вклада по сберегательному сертификату просрочен, сертификат признается документом до востребования. Его владелец имеет право получить сумму, удостоверенную сертификатом, по первому требованию.
Для вкладчиков-кредиторов существенным недостатком сберегательных сертификатов на предъявителя является то, что на них не распространяются государственные гарантии, которые даются по каждому вкладу в российском банке на сумму до 1400 тыс. рублей. Согласно Федеральному закону от 23 декабря 2003 г. N 177-ФЗ "О страховании вкладов физических лиц в банках Российской Федерации" <4> не подлежат страхованию средства, размещенные физическими лицами в банковские вклады на предъявителя, удостоверенные сберегательными сертификатами.
--------------------------------
<4> СЗ РФ. 2003. N 52 (ч. 1). Ст. 5029.

Процент, начисляемый по всем видам сберегательных сертификатов, облагается налогом на доходы физических лиц точно так же, как проценты по обычным банковским вкладам. Процент, начисляемый по депозитным сертификатам, которыми владеет юридическое лицо, облагается налогом на прибыль организаций в составе внереализационных доходов. И в том, и другом случае сама сумма вклада, конечно, налогом не облагается.
В феврале 2016 г. Правительство Российской Федерации внесло в Государственную Думу законопроект <5>. Фундаментальность правительственной новации в том, что банковский сертификат предложено трансформировать в исключительно именную ценную бумагу как для юридических, так и для физических лиц. Это Правительство РФ обосновывает тем, что с точки зрения законодательства о противодействии коррупции, а также легализации (отмыванию) доходов, полученных преступным путем, и финансированию терроризма сертификаты на предъявителя имеют серьезные недостатки, поскольку позволяют идентифицировать только лицо, которому был выдан сертификат, и предъявителя к погашению, но не иных лиц, участвующих в обороте.
--------------------------------
<5> О внесении проекта Федерального закона "О внесении изменений в Гражданский кодекс Российской Федерации и отдельные законодательные акты Российской Федерации (в части регулирования операций кредитных организаций со сберегательными (депозитными) сертификатами и обращения ценных бумаг на предъявителя)". URL: http://government.ru.

Как утверждает Правительство, создаются существенные риски для добросовестных участников гражданского оборота. В практике известны случаи мошенничества, когда первоначальный владелец отчуждал сберегательный сертификат на предъявителя добросовестному приобретателю, а впоследствии заявлял о его утрате и добивался его недействительности в судебном порядке. Приобретатель в указанном случае лишался права на получение денежных средств по этому сертификату <6>.
--------------------------------
<6> О внесении проекта Федерального закона "О внесении изменений в Гражданский кодекс Российской Федерации и отдельные законодательные акты Российской Федерации (в части регулирования операций кредитных организаций со сберегательными (депозитными) сертификатами и обращения ценных бумаг на предъявителя)".

Положение <7> запрещает использовать данные сертификаты в качестве расчетного или платежного средства. Однако доказать, что владелец сберегательного сертификата, являющийся физическим лицом, получил его в качестве платежного средства, практически невозможно, что влечет за собой уклонение от уплаты налога на доходы физических лиц гражданином, получающим доход в виде вклада, удостоверенного таким сертификатом <8>.
--------------------------------
<7> Письмо Банка России от 10 февраля 1992 г. N 14-3-20 (в ред. от 29.11.2000) "Положение "О сберегательных и депозитных сертификатах кредитных организаций" // Деньги и кредит. 1992. N 4.
<8> О внесении проекта Федерального закона "О внесении изменений в Гражданский кодекс Российской Федерации и отдельные законодательные акты Российской Федерации (в части регулирования операций кредитных организаций со сберегательными (депозитными) сертификатами и обращения ценных бумаг на предъявителя)".

Кроме того, отсутствие выплат по предъявительским сертификатам при наступлении страхового случая в банке-эмитенте потенциально способно привести к волнениям среди вкладчиков, поскольку не обладающие должной финансовой грамотностью граждане могут полагать, что их банковские вложения застрахованы. Не исключено, что до наступления страхового случая финансово неустойчивые банки могут прибегать к неправомерному переоформлению незастрахованных вкладов, удостоверенных предъявительскими сертификатами, в застрахованные, что приведет к росту страховой ответственности государственной корпорации "Агентство по страхованию вкладов" без эквивалентной уплаты банками соответствующих взносов.
Группой разработки финансовых мер борьбы с отмыванием денег (ФАТФ) проведено исследование "Отмывание денег и финансирование терроризма в секторе ценных бумаг", в котором также отмечается, что ценные бумаги на предъявителя позволяют совершать операции с финансовыми ресурсами без каких-либо механизмов учета совершаемых с ними сделок и соблюдения требований к идентификации клиентов.
В итоге правительственным законопроектом предусматривается исключение из обращения сберегательных книжек и сберегательных сертификатов на предъявителя. Данная мера, как полагает Правительство, направлена на повышение эффективности антикоррупционного законодательства и согласуется с рекомендациями ФАТФ в части применения мер по противодействию легализации доходов, полученных преступным путем, и финансированию терроризма.
Особенно громоздким в новом правовом регулировании становится налогообложение операций по передаче именного сберегательного сертификата от одного гражданина другому. В этом случае человек, получивший именной сберегательный сертификат в порядке цессии, фактически получает доход на всю сумму номинала этого сертификата. Данная сумма дохода должна облагаться налогом на доходы физических лиц, но по ставке 13%. Проценты по именному сберегательному сертификату облагаются налогом в размере 35% на часть процентов, превышающих ключевую ставку Банка России на 5% годовых.
Поэтому если гражданин приобретает именной сберегательный сертификат у другого человека за деньги, ему необходимо оформить документально его затраты на покупку этого сертификата. Затем, отчитавшись о своих расходах в декларации перед налоговым органом, приобретатель именного сберегательного сертификата сможет на законном основании вывести из-под налогообложения сумму, которую он фактически затратил на приобретение этой ценной бумаги.
Мы полагаем, что депозитные сертификаты для юридических лиц и предъявительские сберегательные сертификаты для граждан являются привлекательной формой размещения средств населения и временно свободных ресурсов организаций в текущий период развития финансовой системы России, а также являются устойчивым и растущим источником формирования банковских пассивов. Превращение предъявительского сберегательного сертификата в именную ценную бумагу, которое повлечет обязательное оформление уступки требования (цессии) между гражданами, нанесет сокрушительный удар по оборотоспособности этой документарной ценной бумаги, очень многие частные инвесторы от нее отвернутся. Подобная контрлиберализация рынка документарных предъявительских ценных бумаг - банковских сберегательных сертификатов - существенно не повлияет на повышение эффективности антикоррупционного законодательства и применения мер по противодействию легализации доходов, полученных преступным путем, и финансированию терроризма. Поскольку совершать операции с финансовыми ресурсами без каких-либо механизмов учета совершаемых с ними сделок и соблюдения требований к идентификации клиентов позволяют, например, банкноты - наличные деньги, превратить которые в именные ценные бумаги и передавать их от субъекта к субъекту в порядке уступки требования (цессии), как мы надеемся, Правительство Российской Федерации предлагать не будет.

Литература

1. Гончаров А.И. Акция как бездокументарная ценная бумага // Вестник ВолГУ. Сер. 5 "Юриспруденция". 2014. N 2(23).
2. Гончаров А.И. Инвестиционный пай как удостоверение права на собственную долю имущества в фонде // Вестник ВолГУ. Сер. 5 "Юриспруденция". 2014. N 3(24).
3. Гончаров А.И. Ипотечный сертификат участия как инструмент правового обеспечения жилищного строительства (часть I) // Вестник ВолГУ. Сер. 5 "Юриспруденция". 2014. N 4(25).
4. Гончаров А.И. Ипотечный сертификат участия как инструмент правового обеспечения жилищного строительства (часть II) // Вестник ВолГУ. Сер. 5 "Юриспруденция". 2015. N 1(26).
5. Гончаров А.И. Облигация в инструментарии коллективного инвестирования (часть I) // Вестник ВолГУ. Сер. 5 "Юриспруденция". 2015. N 3(28).
6. Гончаров А.И. Облигация в инструментарии коллективного инвестирования (часть II) // Вестник ВолГУ. Сер. 5 "Юриспруденция". 2015. N 4(29).
7. Гончаров А.И. Удостоверение прав залогодержателя по обеспеченному ипотекой денежному обязательству и по договору об ипотеке // Вестник ВолГУ. Сер. 5 "Юриспруденция". 2016. N 1(30).

Наша компания оказывает помощь по написанию курсовых и дипломных работ, а также магистерских диссертаций по предмету Банковское право, предлагаем вам воспользоваться нашими услугами. На все работы дается гарантия.

ИА ГАРАНТ